Скакал казак, после окончания царской службы, домой, и встал у него на пути дремучий лес. А для казака, что лес, что горы, не преграда, если он возвращается в родную станицу. Скакал, скакал он по лесу и заблудился. Наступила ночь. Полез казак на дерево посмотреть: может, где огонек засветится, а там и жилье. И действительно, увидел невдалеке свет. Поскакал он на свет и через некоторое время выбрался на поляну. А на поляне стоит хижина, и из нее свет идет. Привязал казак коня и вошел в хижину. Смотрит, а там старуха сидит. Волосы во все стороны торчат, а глаза так и сверкают.
- Что, казак, заблудился?- спрашивает.
- Да есть немного,- отвечает служивый,- не укажешь ли мне дорогу, бабуся?
- Укажу,- отвечает старуха,- если не испугаешься три ночи на острове, посреди болота, провести.
- Казак ничего не боится,- усмехнулся станичник.
- Ну, а если не испугаешься, еще и награжу,- обещает ведьма.
- А как же мой конь?- забеспокоился казак.
- За него не беспокойся,- ответила старуха и громко свистнула,- а на остров тебя проводит мой слуга.
Тут же из чащи леса выбежал огромный белый волк.
Повел он казака на остров, а по дороге вдруг заговорил человеческим голосом:
- Послушай меня, казак, на острове ничего не бойся, придет к тебе черт, чтоб в болото утащить, не подавай виду, что испугался. Тогда он предложит сыграть с ним в прятки. Ты соглашайся, но в случае если ты его найдешь, пусть выполнит любую твою просьбу.
- А где же мне его в болоте искать?
- А у него одно только место, где он прячется. Это дупло дуба, что стоит посреди острова, - сказал волк и исчез.
Смотрит казак, а он уже посреди острова стоит, а вокруг него болото. Сел казак на сухую кочку и стал забивать табаком люльку. Только раскурил, а тут и черт из болота вылез. Воет, прыгает, поросячьим носом водит, а казаку все нипочем. Смотрит да курит.
- Неужто не страшно? – спрашивает нечистый.
- А, чего казаку боятся,- усмехается станичник,- я смерти не раз в глаза смотрел и то не испугался.
- А давай тогда в прятки играть,- предлагает черт,- найдешь меня - дам тебе монетку. Если какая дивчина полюбится, дашь ей монетку, и она тебя тут же полюбит.
Прищурился служивый и говорит:
- Зачем мне твоя монетка. Да за такого казака, как я, любая дивчина с радостью замуж выйдет. Лучше, если я выиграю, исполнишь любое мое желание.
Стукнули по рукам, и черт пошел прятаться. Долго бродил казак по острову, будто ищет черта, а под утро подошел к дубу и давай по нему стучать:
- Эй, черт, выходи, я тебя нашел.
Появился черт и говорит:
- Ну, раз выиграл ты у меня, то и я свое слово сдержу, возьми монетку и любое твое желание, как только прикажешь, исполню.
Сказал и исчез. А казака уже волк поджидает. Пришел служивый в хижину, поел и лег отдыхать, а вечером его снова старуха будит:
- Ну, что казак, готов ты идти на остров? Вторая ночь пострашней первой будет.
И опять повел его волк, а по дороге предупреждает:
- Смотри, казак, явятся на остров утопленницы, не дай себя задурманить. Не то, заволокут тебя в болото.
Как только стемнело, на болоте появился туман, потом послышалось пение, и из воды стали появляться утопленницы. Они поют, казак, словно завороженный, поднимается и идет за ними. Вдруг крест, что висел на его груди, стал таким горячим, что казак очнулся. Смотрит, а он уже чуть ли не по колено в болоте стоит. Выбрался он на сухое место, достал кисет и стал забивать люльку. Только раскурил, а утопленницы уже вокруг него ходят, руки тянут.
- Ну, что вам нужно?- спрашивает казак.
- Попроси черта отпустить наши невинные души,- просит одна из утопленниц.
- Эй, черт!- прокричал казак.
Черт тут же появился.
- Ты помнишь наш договор? Я хочу, чтобы ты отпустил их души.
- Будь, по-твоему, казак,- ответил черт, и утопленницы стали таять на глазах.
Всю оставшуюся ночь казак с чертом в карты под шалбаны играли, а под утро снова появился волк и отвел казака к хижине.
На следующую ночь старуха сказала казаку:
- Если не испугаешься и этой ночью, то отправишься домой богатым человеком.
По дороге волк сказал:
- Извини, казак, но больше я тебе ничем помочь не могу. Этой ночью сама ведьма явится к тебе и понадобиться вся твоя храбрость, чтобы с ней справиться. Я не смог ее одолеть, и она превратила меня в волка.
Когда начало темнеть, подул сильный ветер, и из болота появилась старуха. Она тянула свои ужасные когти к горлу казака. Из глаз ее вылетали молнии. От такого у любого человека кровь в жилах замерзла бы, но не у казака.
- Ты меня не испугаешь,- прокричал казак и поднял вверх крест, что носил на груди.
Как ведьма не старалась, но не смогла сломить дух и храбрость воина. И вот казак почувствовал, что силы колдовства ослабли. Тогда он выхватил шашку и отрубил ведьме голову. По болоту разнесся жуткий вой. Начало светать, и перед казаком появился юноша.
- Спасибо тебе, казак. Убив ведьму, ты разрушил её колдовство и освободил меня от чар.
В хижине ведьмы они нашли сокровища и поделили между собой. Юноша отправился к себе домой, а казак поскакал в свою станицу. Через три дня он увидел знакомые хаты. У одной из хат он попросил у хозяина воды. Вышла девушка и подала казаку воду. От ее черных глаз, поразивших его сердце, казак словно остолбенел. Он достал монетку, что дал ему черт, и подал казачке. Но этого не понадобилось, девушка и так полюбила казака. Так как казак теперь был богат, то он тут же засватал девушку, и они жили долго и счастливо.